Pada 10 Mei 2019, Pentadbiran Trump secara rasmi menaikkan tarif hukuman Seksyen 301 sebanyak 10 peratus ke atas import $200 bilion dari China kepada 25 peratus.Awal minggu ini, menerusi tweetnya, Presiden Trump seterusnya mengancam untuk mengenakan tarif punitif ke atas semua import dari China, termasuk pakaian dan produk pengguna lain.Perang tarif AS-China yang semakin memuncak telah menarik perhatian baharu terhadap pandangan China sebagai destinasi sumber untuk pakaian.Ia juga menjadi kebimbangan khusus bahawa tarif punitif akan membawa kepada kenaikan harga di pasaran AS, menjejaskan kedua-dua peruncit fesyen dan pengguna.
Dengan menggunakan EDITED, alat data besar untuk industri fesyen, artikel ini berhasrat untuk meneroka cara peruncit pakaian AS melaraskan strategi penyumberan mereka untuk "Buatan China" sebagai tindak balas kepada perang tarif.Khususnya, berdasarkan analisis terperinci mengenai maklumat harga masa nyata, inventori dan pelbagai produk lebih daripada 90,000 peruncit fesyen dan 300,000,000 item pakaian mereka di peringkat unit penyimpanan stok (SKU), artikel ini menawarkan lebih banyak cerapan tentang perkara itu. berlaku dalam pasaran runcit AS melangkaui apa yang biasanya boleh diberitahu oleh statistik perdagangan peringkat makro kepada kami.
Tiga penemuan perlu diperhatikan:
Pertama, jenama dan peruncit fesyen AS kurang mendapatkan sumber dari China, terutamanya dalam kuantiti.Sebenarnya, sejak Pentadbiran Trump melancarkan siasatan Seksyen 301 terhadap China pada Ogos 2017, peruncit pakaian AS telah mula memasukkan kurang "Buatan China" dalam tawaran produk baharu mereka.Terutama, bilangan SKU pakaian "Made in China" yang baru dilancarkan ke pasaran telah menurun dengan ketara daripada 26,758 SKU pada suku pertama 2018 kepada hanya 8,352 SKU pada suku pertama 2019 (Rajah di atas).Dalam tempoh yang sama, tawaran produk baharu peruncit pakaian AS yang diperoleh dari kawasan lain di dunia kekal stabil.
Namun begitu, selaras dengan statistik perdagangan peringkat makro, China kekal sebagai pembekal pakaian tunggal terbesar kepada pasaran runcit AS.Sebagai contoh, bagi SKU pakaian yang baru dilancarkan ke pasaran runcit AS antara Januari 2016 dan April 2019 (data terbaharu yang tersedia), jumlah SKU "Buatan Vietnam" hanyalah satu pertiga daripada "Buatan China", mencadangkan Kapasiti pengeluaran dan eksport China yang tiada tandingan (iaitu, keluasan produk yang boleh dibuat oleh China).
Kedua, pakaian "Buatan China" menjadi lebih mahal di pasaran runcit AS, namun kekal kompetitif harga secara keseluruhan.Walaupun tindakan Seksyen 301 Pentadbiran Trump tidak menyasarkan produk pakaian secara langsung, harga runcit purata untuk pakaian yang diperolehi dari China di pasaran AS bagaimanapun terus meningkat secara berterusan sejak suku kedua 2018. Secara khususnya, harga runcit purata pakaian “Buatan di China” telah meningkat dengan ketara daripada $25.7 seunit pada suku kedua 2018 kepada $69.5 seunit pada April 2019. Walau bagaimanapun, keputusan itu juga menunjukkan bahawa harga runcit pakaian “Made in China” masih lebih rendah daripada produk yang diperoleh dari wilayah lain dunia.Terutamanya, pakaian "Buatan Vietnam" menjadi lebih mahal di pasaran runcit AS juga — petunjuk bahawa apabila lebih banyak pengeluaran bergerak dari China ke Vietnam, pengeluar dan pengeksport pakaian di Vietnam menghadapi tekanan kos yang semakin meningkat.Sebagai perbandingan, dalam tempoh yang sama, perubahan harga "Buatan Kemboja" dan "Buatan Bangladesh" kekal secara relatif stabil.
Ketiga, peruncit fesyen AS mengalihkan produk pakaian yang mereka perolehi dari China.Seperti yang ditunjukkan dalam jadual berikut, peruncit pakaian AS telah mendapatkan lebih sedikit item fesyen asas nilai tambah yang lebih rendah (seperti baju atasan dan seluar dalam), tetapi kategori pakaian yang lebih canggih dan bernilai tambah tinggi (seperti pakaian dan pakaian luar) dari China sejak 2018. Keputusan ini juga mencerminkan usaha berterusan China dalam beberapa tahun kebelakangan ini untuk menaik taraf sektor pembuatan pakaiannya dan mengelak semata-mata bersaing pada harga.Struktur produk yang berubah juga boleh menjadi faktor yang menyumbang kepada kenaikan harga runcit purata "Buatan China" di pasaran AS.
Sebaliknya, peruncit AS menggunakan strategi pelbagai produk yang sangat berbeza untuk pakaian yang diperoleh dari China berbanding kawasan lain di dunia.Dalam bayang-bayang perang perdagangan, peruncit AS mungkin dengan cepat memindahkan pesanan penyumberan dari China kepada pembekal lain untuk barangan fesyen asas, seperti bahagian atas, bawah dan seluar dalam.Walau bagaimanapun, nampaknya terdapat lebih sedikit destinasi penyumberan alternatif untuk kategori produk yang lebih canggih, seperti aksesori dan pakaian luar.Entah bagaimana, ironinya, beralih ke sumber produk yang lebih canggih dan nilai tambah tinggi dari China boleh menjadikan jenama dan peruncit fesyen AS LEBIH terdedah kepada perang tarif kerana terdapat lebih sedikit destinasi penyumberan alternatif.
Kesimpulannya, keputusan menunjukkan bahawa China akan kekal sebagai destinasi sumber kritikal untuk jenama dan peruncit fesyen AS dalam masa terdekat, tanpa mengira senario perang tarif AS-China.Sementara itu, kita harus mengharapkan syarikat fesyen AS untuk terus menyesuaikan strategi penyumberan mereka untuk pakaian "Buatan China" sebagai tindak balas kepada peningkatan perang tarif.
Masa siaran: Jun-14-2022